領到的股利，報稅要選「合併計稅」還是「分開 28%」？

每年五月報綜合所得稅，有領股利的人一定會碰到這一格：這筆股利，要「合併計稅」還是「分開計稅」？報稅軟體跳出來問，很多人手一滑就選了，或是聽朋友一句「所得高就選 28% 啦」，跟著按下去。問題是，這一格選錯，多繳的往往不是小數目。

先把兩個選項講白。你領到的股利，稅法給你兩條路二選一：

關鍵在那個 8.5% 的折抵。它有個上限 8 萬元，換算回來就是：股利大約在 94 萬元以內（8 萬 ÷ 8.5% ≈ 94 萬），這 8.5% 你都折得到；超過的部分，折抵就卡在 8 萬不動了（A）。

所以「該選哪個」，真正要看的不是股利多少，而是你「整戶所得落在哪個稅率級距」。舉兩個例子就懂。

一位小股東，全年領股利 40 萬元，全家所得算下來大概落在 12% 這一級。走合併，這 40 萬併進去大約增加 4.8 萬稅（以該級距約 12% 估），但可以折抵 40 萬 × 8.5% ＝ 3.4 萬，這筆股利實際只花約 1.4 萬；走分開，40 萬 × 28% ＝ 11.2 萬。差了快 10 萬，合併明顯划算，級距更低的甚至會退稅。

換成一位大股東，全年領股利 300 萬，其他所得已經把他推到 40% 級距。走合併，300 萬要按 40% 課、折抵卻只有 8 萬封頂，稅金很重；走分開，300 萬 × 28% ＝ 84 萬，反而少繳。這時候 28% 才是對的。

抓個簡單原則：整戶稅率在 20% 以下的，幾乎都是合併有利，別一聽到「高所得選 28%」就跟著選；落在 30% 這一級的，兩種都算一次再決定；真的高到 40%、又領大額股利的大股東，分開 28% 才通常划算。

好消息是，現在的報稅軟體會自動幫你兩種都試算、預設帶出比較省的那個。但你還是要懂原理——才不會被一句順口的「高所得選 28%」帶著走，把明明該合併的選成了分開，白白多繳。真的金額大、情況又複雜的，報稅前找會計師先試算一次最保險。

法條依據

• A：《所得稅法》第 15 條第 4 項、第 5 項——個人（含合併申報之配偶、受扶養親屬）之股利及盈餘所得，得就下列方式二擇一：（一）併入綜合所得總額課稅，並按股利及盈餘合計金額之 8.5% 計算可抵減稅額，抵減當年度結算申報應納稅額，每一申報戶以 8 萬元為限；（二）就股利及盈餘合計金額按 28% 單一稅率分開計算應納稅額，由納稅義務人合併報繳。

本文為一般說明，實際以最新法令及個案情形為準。